今天就给我们广大朋友来聊聊汽车贷款利率,以下关于观点希望能帮助到您找到想要的答案。

问题1:怎样用excel求定期支付利息的债券的年回报率?

优质回答一、投资函数

(一)PV

1.含义:返回投资的现值。现值为一系列未来付款当前值的累积和。例如,借人方的借人款即为贷出方贷款的现值。

2.语法:PV (rate, nper, pmt, fv, type)。其中:

rate为各期利率。例如,如果按10%的年利率借人一笔贷款来购买汽车,并按月偿还贷款,则月利率为0.83%(即10%/12)。可以在公式中输人10%/12或0.83%或0.0083作为rate的值。

nper为总投资(或贷款)期,即该项投资(或贷款)的付款期总数。例如,对于一笔4年期按月偿还的汽车贷款,共有48(即4x12)个偿款期次。可以在公式中输人48作为nper的值。

pmt为各期所应付给(或得到)的金额,其数值在整个年金期间(或投资期内)保持不变。通常pmt包括本金和利息,但不包括其他费用及税款。例如,10 000元的年利率为12%的4年期汽车贷款的月偿还额为263.33元。可以在公式中输人263.33作为pmt的值。

fv为未来值或在最后一次支付后希望得到的现金余额,如果省略fv,则假设其值为零(一笔贷款的未来值即为零)。例如,如果需要在18年后支付50 000元,则50 000元就是未来值。可以根据保守估计的利率来决定每月的存款额。

type为数字0或1,用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略type,则假设其值为零,期末付款。

说明:应确认所指定的rate和nper单位的一致性。例如,同样是4年期年利率为12%的贷款,如果按月支付,rat。应为12 % /12, nper应为48(即4x12);如果按年支付,rate应为12%,nper为4。

3.示例。假设要购买一项保险年金,该保险可以在今后20年内于每月未回报500元。此项气金的购买成本为60 000元,假定投资回报率为8。现在可以通过函数PV计算一下这笔投资是否值得。该项年金的现值为:

PV(0.08 /12,12*20,500-0)=一59 777.15(元)

结果为负值,因为这是一笔付款,亦即支出现金流。年金59 777.15元的现值小于实际支付的60 000元。因此,这不是一项合算的投资。

(二)NPV

1.含义:基于一系列现金流和固定的各期贴现率,返回一项投资的净现值。投资的净现值是指未来各期支出(负值)和收人(正值)的当前值的总和。

2.语法:NPV (rate, value 1, value 2,…)。其中:

rate为各期贴现率,是一固定值。

value 1, value 2,…代表1-29笔支出及收人的参数值。

(1) value 1, value 2,…所属各期间的长度必须相等,而且支付及收人的时间都发生在期末。

(2) NPV按次序使用value 1, value 2,?来注释现金流的次序。所以一定要保证支出和收人的数额按正确的顺序输人。

(3)如果参数是数值、空白单元格、逻辑值或表示数值的文字表达式,则都会计算在内;如果参数是错误值或不能转化为数值的文字,则被忽略。

(4)如果参数是一个数组或引用,只有其中的数值部分计算在内。忽略数组或引用中的空白单元格、逻辑值、文字及错误值。

3.说明:_

(1)函数NPV假定投资开始于value 1现金流所在日期的前一期,并结束于最后一笔现金流的当期。函数NPV依据未来的现金流计算。如果第一笔现金流发生在第一个周期的期初,则第一笔现金必须加人到函数NPV的结果中,而不应包含在values参数中。详细内容请参阅下面的实例。

(2)如果n是values参数表中的现金流的次数,则NPV的公式如下:

(3)函数NPV与函数PV(现值)相似。PV与NPV之间的主要差别在于:函数PV允许现金流在期初或期末开始;而且,PV的每一笔现金流数额在整个投资中必须是固定的;而函数NPV的现金流数额是可变的。有关年金与财务函数的详细内容,请参阅函数PV.

(4)函数NPV与函数IRR钩部收益率)也有关,函数IRR是使NPV等于零的比率:NPV(IRR(. ), ---) =00

4.示例:

假设第一年投资10 000元,而未来3年梦年的收入分别为3 000元,4200元和6800元。假定每年的贴现率是10%,则投资的净现值是:

NPV(10%,一10 000,3 000,4 200,6 800)=1 188.44(元)

上述的例子中,将开始投资的10 000元作为value参数的一部分。这是因为付款发生在第一个周期的期末。

下面考虑在第一个周期的期初投资的计算方式。假如要购买一家鞋店,投资成本为40 000元,并且希望前5年的营业收人如下:8 000元,9 200元,10 000元,12 000元和14 500元。每年的贴现率为8%(相当于通货膨胀率或竞争投资的利率)。

如果鞋店的成本及收人分别存储在B1--B6中,下面的公式可以计算出鞋店投资的净现值:

NPV(8%,B2:B6)+BI=1922.06(元)

在上面的例子中,一开始投资的40 000元并不包含在values参数中,因为此项付款发生在第一期的期初。

假设鞋店的屋顶在营业的第6年倒塌,估计这一年的损失为9 000元,则6年后鞋店投资的净现值为:

NPV(8%,B2:B6,一9000)+BI=一3749.47(元)

(三)FV

1.含义:基于固定利率及等额分期付款方式,返回某项投资的未来值。

2.语法:FV (rate, nper, pmt, pv, type)。有关函数FV中各参数以及其他年金函数的详细内容,请参阅函数PV.

,rate为各期利率,是一固定值。

nper为总投资(或贷款)期,即该项投资(或贷款)的付款期总数。

pmt为各期所应付给(或得到)的金额,其数值在整个年金期间(或投资期内)保持不变。通常pmt包括本金和利息,但不包括其他费用及税款。

pv为现值,即从该项投资(或贷款)开始计算时已经人账的款项,或一系列未来付款当前值的累积和,也称为本金。如果省略PV,则假设其值为零。

type为数字0或1,用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略type,则假设其值为零,期末付款。

3.说明:

(1)应确认所指定的rate和nper单位的一致性。例如,同样是4年期年利率为12%的贷款.如果按月支付,rate应为1%(即12 % /12), nper应为48(即4x12);如果按年支付,rate应为12,nper为4。

(2)在所有参数中,支出的款项,如银行存款,表示为负数;收人的款项,如股息收人,表示为正数。·

4.示例:

FV(0 .5%,10,一200,一500,1)=2581.40(元)

FV(1%,12,一1000)=12682-50(元)

FV(11%/12,35,一2000,1)=82 846.25(元)

假设需要为1年后的某个项目预筹资金,现在将1 000元以年利6%,按月计息(月利6%/12或0.5%)存人储蓄存款账户中,并在以后12个月的每个月初存人100元,则1年后该账户的存款额等于多少?

FV (0.5%, 12,一100,一1000, 1) = 2 301.40(元)

《四)PMT

1.含义:基于固定利率及等额分期付款方式,返回投资或贷款的每期付款额。

2.语法:PMT (rate, nper, pv, fv, type)。有关函数PMT中参数的详细描述,请参阅函数PV.

rate为各期利率,是一固定值。

nper为总投资(或贷款)期,即该项投资(或贷款)的付款期总数。

PV为现值,即从该项投资(或贷款)开始计算时已经人账的款项或一系列未来付款当前值的累积和,也称为本金。

fv为未来值或在最后一次付款后希望得到的现金余额,如果省略fv,则假设其值为零(例如,一笔贷款的未来值即为零)。

type为数字0或1,用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略type,则假设其值为零,期末付款。

3.说明:

(1) PMT返回的支付款项包括本金和利息,但不包括税款、保留支付或某些与贷款有关的费用。

(2)应确认所指定的rate和`nper单位的一致性。例如,同样是4年期年利率为12%的贷款,如果按月支付,rate应为1%(即12 % /12), nper应为48(即4x12);如果按年支付,rate应为12%,nper为4。

(3)如果要计算一笔款项的总支付额,请用PMT返回值乘以npero

4.示例:

下面的公式将返回需要10个月付清的年利率为8%的10 000元贷款的月支付额:

PMT(8% /12,10,10 000)=一1037.03(元)

对于同一笔贷款,如果支付期限在每期的期初,支付额应为:

PMT(8% /12,10,10 000,0,1)=一1 030 .16(元)

如果以12%的利率贷出5 000元,并希望对方在5个月内还清,下列公式将返回每月所得款数:

PMT(12 % /12,5,一5000)=1 030.20(元)

除了用于贷款之外,函数PM'I,还可以计算出别的以年金方式付款的支付额。例如,如果需要以按月定额存款方式在18年中存款50 000元,假设存款年利率为6%,则函数PMT可以用来计算月存款额:

PMT(6 % /12,18 X 12,0,50 000)=一129.08(元)

即向年利率为6%的存款账户中每月存人129.08元,18年后可获得50 000元。

(五)IPMT

1.含义:基于固定利率及等额分期付款方式,返回投资或贷款在某一给定期间内的利息偿还额。有关函数IPMT的参数和年金函数的详细内容,请参阅函数PV.

2.语法:IPMT (rate, per, nper, pv, fv, type)。其中:

rate为各期利率,是一固定值。

per用于计算其利息数额的期次,必须在1至nper之间。

nper为总投资(或贷款)期,即该项投资(或贷款)的付款期总数。

pv为现值,即从该项投资(或贷款)开始计算时已经人账的款项或一系列未来付款当前值的累积和,也称为本金。

fv为未来值或在最后一次付款后希望得到的现金余额。如果省略fv,则假设其值为零(例如,一笔贷款的未来值即为零)。

type为数字0或1。用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略type,则假设其值为零,期末付款。

3.说明:

(1)应确认所指定的rate和nper单位的一致性。例如,同样是4年期年利率为12%的贷款,如果按月支付,rate应为1%(即12 % /12), nper应为48

(即4X12);如果按年支付,rate应为12%,nper为4。

(2)在所有参数中,支出的款项,如银行存款,表示为负数;收人的款项,如股息收人,表示为正数。

4.示例:

下面的公式可以计算出3年期,本金8 000元,年利10%的银行贷款的第一个月的利息:

IPMT( 0 .1/12,1,36,8 000)=一66.67(元)

下面的公式可以计算出3年期,本金8 000元,年利10%且按年支付的银行贷款的第3年的利息:

IPMT(0.1,3,3,8 000)=一292.45(元)

(六)PPMT

1.含义:基于固定利率及等额分期付款方式,返回投资或贷款在某一给定期间内的本金偿还额。

2.语法:PPMT (rate, per, nper, pv, fv, type)。有关函数PPMT中参数的详细内容,请参阅函数PV.

rate为各斯利率,是一固定值。

per用于计算其本金数额的期次,必须在1至nper之间。

nper为总投资(或贷款)期,即该项投资(或贷款)的付款期总数。

pv为现值,即从该项投资(感贷款)开始计算时已经人账的款项或一系列未来付款当前值的累积和,也称为本金。

fv为未来值或在最后一次付款后希望得到的现金余额,如果省略fv,则假设其值为零(例如,一笔贷款的未来值即为零)。

type为数字0或1,用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略type,则假设其值为零,期末付款。

3.说明:

应确认所指定的rate和nper单位的一致性。例如,同样是4年期年利率为12%的贷款,如果按月支付,rate应为1%(即12 % /12), nper应为48(即4X12);如果按年支付,rate应为12%,nper为40

4.示例:

下列公式将返回2000元的年利率为10%的两年期贷款的第一个月的本金支付额:

PPMT(10 % /12,1,24,2 000)=一75 .62(元)

下面的公式将返回200 000元的年利率为8%的10年期贷款的最后一年的本金支付额:

PPMT(8 0,6,10,10,200 000)=一27 598.05(元)

(七)NPER

1.含义:基于固定利率及等额分期付款方式,返回某项投资(或贷款)的总期数。

2.语法:NPER (rate, pmt, pv, fv, type)。有关函数NPER中各参数的详细说明及有关年金函数的详细内容,请参阅函数PV.

rate为各期利率,是一固定值。

pmt为各期所应付给(或得到)的金额,其数值在整个年金期间(或投资期内)保持不变。通常pmt包括本金和利息,但不包括其他的费用及税款。

PV为现值,即从该项投资(或贷款)开始计算时已经人账的款项或一系列未来付款当前值的累积和,也称为本金。

fv为未来值或在最后一次付款后希望得到的现金余额。如果省略fv,则假设其值为零(例如,一笔贷款的未来值即为零)。

type为数字0或1,用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略type,则假设其值为零,期末付款。

3.示例:

NPER(12 % /12,一100,一1000,10000,1)=60

NPER(1%,一100,一1000,10 000)=60

NPER(1%,一100,1 000)=11

二、偿还率函数

(一)RATE

1.含义:返回年金的各期利率。函数RATE通过迭代法计算得出,并且可能无解或有多个解。如果在进行20次迭代计算后,函数RATE的相邻两次结果没有收敛于0.000.0001,函数RATE返回错误值#NUM!.

2.语法:RATE (nper, pmt, PV, fv, type, guess)。有关参数nper、pmt、pv, fv及type的详细描述,请参阅函数PV。

nper为总投资(或贷款)期,即该项投资(或贷款)的付款期总数。

pmt为各期付款额,其数值在整个投资期内保持不变。通常pmt包括本金和利息,但不包括其他费用或税金。

pv为现值,即从该项投资(或贷款)开始计算时已经人账的款项,或一系列未来付款当前值的累积和,也称为本金。

fv为未来值,或在最后一次付款后希望得到的现金余额,如果省略fv,则假设其值为零(例如,一笔贷款的未来值即为零)。

type为数字0或1,用以指定各期的付款时间是在期初还是期末。如果省略type,则假设其值为零,期末付款。

guess为预期利率(估计值):

(1)如果省略预期利率,则假设该值为10%.

(2)如果函数RATE不收敛,请改变guess的值。通常当guess位于0~1之间时,函数RATE是收敛的。

3.说明:应确认所指定的guess和nper单位的一致性,对于年利率为12%的4年期贷款,如果按月支付,guess为1%(即12 % /12), nper为48(即4X12);如果按年支付,guess为12%,nper为4.

4.示例:金额为8 000元的4年期贷款,月支付额为200元,该笔贷款的利率为:

RATE(48,一200,8 000)=0.77%

因为按月计息,故结果为月利率,年利率为9.24%(即0.77% x 12).

(二)IRR

1.含义:返回由数值代表的一组现金流的内部收益率。这些现金流不一定要均衡,但作为年金,它们必须按固定的间隔发生,如按月或按年。内部收益率为投资的回收利率,其中包含定期支付(负值)和收入(正值)。

2.语法:IRR (values, guess)。其中:

values为数组或单元格的引用,包含用来计算内部收益率的数字,values必须包含至少一个正值和一个负值,以计算内部收益率。

(1)函数IRR根据数值的顺序来解释现金流的顺序。故应确定按需要的顺序输人了支付和收人的数值。

(2)如果数组或引用包含文本、逻辑值或空中单元格,这些数值将被忽略。

guess为对函数IRR计算结果的估计值:

(1) Microsoft Excel使用迭代法计算函数IRR。从guess开始,函数IRR不断修正收益率,直至结果的精度达到0.00001%。如果函数IRR经过20次迭代,仍未找到结果,则返回错误值#NUM!.

(2)在大多数情况下,并不需要为函数IRR的计算提供guess值。如果省略guess,假设它为0.1(即10%)。

(3)如果函数IRR返回错误值#NUM!,或结果没有靠近期望值,可以给guess换一个值再试一下。

3.说明:函数IRR与函数NPV(净现值函数)的关系十分密切。函数IRR计算出的收益率即为净现值为0时的利率。下面的公式显示了函数NPV和函数IRR的相互关系:

NPV (IRR(Bl : BO, Bl : 136)=3 .60E一08

在函数IRR计算的精度要求之中,数值3.60E一08可以当做0的有效值。

4一示例:假设要开办一家饭店。估计需要70 000元的投资,并预期今后5年的净收益为12 000元、15 000元、18 000元、21 000元和26 000元。B1:B6分别包含下面的数值:一70 000元、12 000元、15 000元、18 000元、21 000元和26000元。

计算此项投资4年后的内部收益率:

IRR(Bl:B5)=一2 .1296

计算此项投资5年后的内部收益率:

IRR(B1:B6)=8 .66%

计算2年后的内部收益率,必须在函数中包含guess

IRR(BI:B3,一10)=一44 .35%

(三)N RR

1.含义:返回某一连续期间内现金流的修正内部收益率。函数MIRR同时考虑了投资的成本和现金再投资的收益率。

2.语法:MIRR (values, finance -rate, reinvest_rate)。其中:

values为一个数组或对数字单元格区的引用。这些数值代表着各期支出(负值)及收人(正值)。

(1)参数、al蕊中必须至少包含一个正值和一个负值,才能计算修正后的内部收益率,否则函数MIRR会返回错误值#DIV/0! o

(2)如果数组或引用中包括文字串、逻辑值或空白单元格,这些值将被忽略;但包括数值零的单元格计算在内。

finance_ rate为投人资金的融资利率。

reinvest_ rate为各期收人净额再投资的收益率。

3.说明:函数MIRR根据输人值的次序来注释现金流的次序。所以,务必按照实际的顺序输人支出和收人数额,并使用正确的正负号(现金流人用正值,

现金流出用负值)。

4.示例:假设您正在从事商业性捕鱼工作,现在已经是第5个年头了。5年前以年利率10%借款120 000元买了一艘捕鱼船,这5年每年的收人分别为39000元、30000元、21 000元、37 000元和46 000元。其间又将所获利润用于重新投资,每年报酬率为12%,在工作表的单元格B1中输人贷款总数120 000元,而这5年的年利润输人在单元格B2: B6中。

开业5年后的修正收益率为:

MIRR(Bl : B6,10%,12%)=12 .61%

开业3年后的修正收益率为:

MIRR(Bl : B4,10%,12%)=一4 .80%

若以14%的reinvest_ rate计算,则5年后的修正收益率为:

MIRR(131: B6,10%,14%)=13.48%

三、折旧函数

(一)SLN

1.含义:返回一项资产每期的直线折旧费。

2.语法:SLN (cost, salvage, life)。其中:

cost为资产原值。

salvage为资产在折旧期未的价值(也称为资产残值)。

life为折旧期限(有时也称作资产的生命周期)。

3.示例:假设购买了一辆价值30 000元的卡车,其折旧年限为10年,残值为7 500元,则每年的折旧额为:

SLN(30 000,7 500,10)=2 250(元)

(二)DDB

1,含义:使用双倍余额递减法或其他指定方法,计算一笔资产在给定期间内的折旧值。

2.语法:DDB (cost, salvage, life, period, factor)。其中:

cost为资产原值。

salvage为资产在折旧期末的价值(也称为资产残值)。

life为折旧期限(有时也可称作资产的生命周期)。

period为需要计算折旧值的期间。period必须使用与life相同的单位。

factor为余额递减速率。如果factor被省略,则假设为2(双倍余额递减法)。

这五个参数都必须为正数。

3.说明:双倍余额递减法以加速速率计算折旧。第一个期间的折旧最大,

在以后的期间依次降低。函数DDB使用下列计算公式计算某个周期的折旧值:\

cost一salvage(前期折旧总值)X factor /life

如果不想使用双倍余额递减法,可以更改factor值。

4.示例:假定某工厂购买了一台新机器。价值为2 400元,使用期限为10年,残值为300元。下面的例子给出几个期间内的折旧值。结果保留两位小数。

DDB(2 400,300,3 650,1)=1.32(元)

即为第一天的折旧值。Microsoft Excel自动设定factor为20

DDB(2 400 , 300,120,1, 2) = 40. 00(元)

即为第一个月的折旧值。

DDB(2 400,300,10,1,2)二480.00(元)

即为第一年的折旧值。

DDB(2 400,300,10,2,1.5)=306.00(元)

即为第二年的折旧。这里没有使用双倍余额递减法,factor为1.50

DDB(2 400,300,10,10)=22.12(元)

即为第十年的折旧值。Microsoft Excel自动设定factor为2.

(三)VDB

1.使用双倍递减余额法或其他指定的方法,返回指定期间内或某一时间段内的资产折旧额。函数VDB代表可变余额递减法。

2.语法:VDB (cost, salvage, life, start_period, end_period, factor,no _ switch)。其中:

cost为资产原值。

salvage为资产在折旧期未的价值(也称为资产残值)。

life为折旧期限(有时也称作资产的生命周期)。

start _ period为进行折旧计算的起始期次,start _ period必须与life的单位相同。

end _ period为进行折旧计算的截止期次end _ period必须与life的单位相同。

factor为余额递减折旧因子,如果省略参数factor,则函数假设factor为2(双倍余额递减法)。如果不想使用双倍余额法,可改变参数factor的值。有关双倍余额递减法的详细描述,请参阅函数DDB.

no_ switch为一逻辑值,指定当折旧值大于余额递减计算值时,是否转到直线折旧法。

(1)如果no_ switch为TRUE,即使折旧值大于余额递减计算值,Microsoft Excel也不转换到直线折旧法。

(2)如果no_ switch为FALSE或省略,且折旧值大于余额递减计算值,Microsoft Excel将转换到直线折旧法。

除no_ switch外的所有参数必须为正数。

虽然我们无法避免生活中的问题和困难,但是我们可以用乐观的心态去面对这些难题,积极寻找这些问题的解决措施。希望汽车贷款利率--汽车贷款利率计算机器,能给你带来一些启示。